Balanço Patrimonial: Como Ler a "Foto" da Sua Empresa e Saber Se Ela Está Saudável
O que a empresa tem, o que ela deve e o que sobra para os donos, num único relatório
Muitos empresários só olham o balanço patrimonial quando o banco pede, na hora de conseguir um empréstimo. É uma pena. O balanço mostra se a empresa consegue pagar as contas dos próximos meses, quanto ela depende de dinheiro de terceiros e quanto do patrimônio é de fato dos sócios. Saber ler esse relatório, mesmo sem ser contador, ajuda a evitar apertos de caixa e a negociar melhor com bancos e fornecedores.
O que é o balanço patrimonial
O balanço patrimonial é uma fotografia da empresa em uma data específica, normalmente o último dia do mês ou do ano. Ele é dividido em três partes:
Ativo: tudo o que a empresa possui ou tem a receber. Dinheiro em caixa, valores a receber de clientes, estoque, máquinas, veículos, imóveis.
Passivo: tudo o que a empresa deve a terceiros. Fornecedores, salários, impostos, empréstimos.
Patrimônio líquido (PL): o que sobra para os donos. É o capital que os sócios colocaram mais os lucros que ficaram na empresa.
A regra que nunca muda: Ativo = Passivo + Patrimônio líquido. Tudo o que a empresa tem foi financiado ou por terceiros ou pelos donos.
Ativo e passivo ainda se dividem por prazo:
Circulante: o que vira dinheiro ou precisa ser pago em até 12 meses.
Não circulante: o que vai além de 12 meses, como máquinas e financiamentos longos.
Essa estrutura é definida pela Lei nº 6.404/1976 e segue as normas do Conselho Federal de Contabilidade. Quem monta o balanço é o contador; o seu papel é saber ler.
Veja como fica um balanço genérico com as contas mais comuns. Do lado esquerdo, o que a empresa tem; do lado direito, de onde veio o dinheiro para ter isso. Em cada lado, as contas aparecem da que vira dinheiro (ou vence) mais rápido para a mais lenta.
Os dois totais são sempre iguais. Se não forem, há erro no balanço.
Por que ele importa para o dono
A DRE mostra se a empresa deu lucro. O balanço mostra se ela aguenta o próprio ritmo. Uma empresa pode ser lucrativa e, ao mesmo tempo, estar com dívidas de curto prazo maiores do que o dinheiro que tem para receber. Esse é um dos caminhos mais comuns para a falta de caixa.
Bancos, fornecedores grandes e investidores olham o balanço justamente para medir esse risco.
Reforçando: O lado direito (Passivos e Patrimônio Líquido) financiam o lado esquerdo (Ativos). Logo o balanço mostra de forma visual se os ativos estão sendo financiados com capital próprio ou de terceiros, a proporção entre as contas e o equilíbrio entre longo e curto prazo.
Principais indicadores
Os indicadores ficam assim:
Liquidez corrente: 120.000 ÷ 100.000 = 1,20. À primeira vista, tudo bem.
Liquidez seca: (120.000 − 60.000) ÷ 100.000 = 0,60. Sem vender o estoque, a empresa cobre só 60% das dívidas de curto prazo.
Liquidez imediata: 15.000 ÷ 100.000 = 0,15.
Endividamento geral: 150.000 ÷ 250.000 = 60%. E dois terços dessa dívida vencem em menos de um ano.
Capital de giro líquido: R$ 20.000.
A leitura: a distribuidora está de pé, mas depende de girar o estoque para pagar fornecedores e o empréstimo de curto prazo. Se as vendas caírem por dois meses, o caixa aperta rápido.
Com esses números, o dono decidiu reduzir o estoque de itens parados e tentar trocar parte do empréstimo de curto prazo por um de prazo maior, para aliviar os próximos 12 meses.
Conclusão
Peça ao contador o balanço da sua empresa pelo menos a cada trimestre, e não só no fim do ano. Calcule os cinco indicadores deste artigo e anote numa planilha para acompanhar a evolução. Se a liquidez seca estiver bem abaixo da corrente, olhe o estoque. Se o endividamento estiver subindo e concentrado no curto prazo, converse com o banco antes que o aperto chegue.
Os números ideais variam muito de setor para setor. Um supermercado e uma empresa de serviços têm perfis bem diferentes. O mais útil é comparar a sua empresa com ela mesma, mês a mês e ano a ano ou com empresas do mesmo setor.
Exemplo prático
Veja o balanço simplificado de uma pequena distribuidora de bebidas: